行業(yè)資訊

1、2021年10月鋼鐵PMI為38.3%

從鋼鐵行業(yè)PMI來(lái)看，10月份為38.3%，環(huán)比下降6.7個(gè)百分點(diǎn)，鋼鐵行業(yè)偏緊運(yùn)行。分項(xiàng)指標(biāo)中，10月新訂單指數(shù)較上月大幅下降10.8個(gè)百分點(diǎn)至28.2%；新出口訂單指數(shù)為38.7%，連續(xù)4個(gè)月低于40%。生產(chǎn)指數(shù)為36.8%，環(huán)比下降9.2個(gè)百分點(diǎn)；采購(gòu)量指數(shù)為37.0%，環(huán)比下降2.7個(gè)百分點(diǎn)；購(gòu)進(jìn)價(jià)格指數(shù)為60.0%，較上月上升8.4個(gè)百分點(diǎn)。分項(xiàng)指數(shù)顯示，本月在壓產(chǎn)政策和能耗雙控的影響下，市場(chǎng)需求有所抑制，鋼鐵生產(chǎn)繼續(xù)下降。原材料價(jià)格整體上行，鋼廠成本有所上升。鋼材價(jià)格則受多方面因素影響而連續(xù)下降，鋼廠利潤(rùn)受到影響。預(yù)計(jì)11月份，鋼材市場(chǎng)繼續(xù)收緊，供需兩端下降，成本或有所回落。

2、雙休日河北唐山普碳方坯價(jià)格盤整，全國(guó)各地市場(chǎng)建筑鋼市表現(xiàn)不一

雙休日，河北普碳方坯出廠價(jià)格累計(jì)持平（周六穩(wěn)，周日穩(wěn)）報(bào)4900元/噸，環(huán)比上周日累計(jì)下跌90元/噸。全國(guó)在營(yíng)業(yè)市場(chǎng)建筑鋼價(jià)表現(xiàn)不一，其中，華北鋼廠穩(wěn)中見跌，市場(chǎng)價(jià)格偏弱，華東部分鋼廠補(bǔ)跌，華南、西南等地平穩(wěn)為主，市場(chǎng)主流報(bào)價(jià)波動(dòng)不大。

3、發(fā)改委：煤炭中長(zhǎng)期合同履約數(shù)據(jù)系統(tǒng)將于11月初正式上線

國(guó)家發(fā)展改革委表示，近日，國(guó)家發(fā)展改革委評(píng)估督導(dǎo)司組織國(guó)家公共信用信息中心、全國(guó)煤炭交易中心，開發(fā)和健全完善煤炭中長(zhǎng)期合同履約數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)系統(tǒng)。目前，煤炭中長(zhǎng)期合同履約數(shù)據(jù)系統(tǒng)已經(jīng)開展了多輪測(cè)試和試運(yùn)行，將于11月初正式上線，對(duì)中長(zhǎng)協(xié)煤炭流向進(jìn)行全過程閉環(huán)監(jiān)管。后續(xù)，國(guó)家有關(guān)部門將利用該系統(tǒng)，對(duì)弄虛作假等相關(guān)違法違規(guī)行為記入信用記錄，納入全國(guó)信用信息共享平臺(tái)并在“信用中國(guó)”網(wǎng)站向社會(huì)公示。

4、國(guó)家發(fā)改委：電廠存煤預(yù)計(jì)3日內(nèi)超過1.1億噸

國(guó)家發(fā)展改革委：隨著供需形勢(shì)逐步好轉(zhuǎn)，全國(guó)統(tǒng)調(diào)電廠存煤水平快速提升。10月5日以來(lái)，全國(guó)統(tǒng)調(diào)電廠供煤已連續(xù)25日大于耗煤，10月19日以來(lái)電廠供煤大于耗煤持續(xù)超過100萬(wàn)噸，近期連續(xù)數(shù)日供煤突破800萬(wàn)噸，最高達(dá)到832萬(wàn)噸歷史峰值，比耗煤多200萬(wàn)噸，存煤水平達(dá)到1.06億噸，比9月底增加超過2800萬(wàn)噸，可用19天。其中，東北三省電廠存煤已超過1270萬(wàn)噸，較9月底提升近1倍，可用天數(shù)提升到32天。按近期供煤水平測(cè)算，電廠存煤預(yù)計(jì)3日內(nèi)可超過1.1億噸，可用天數(shù)達(dá)到20天，為確保電力安全供應(yīng)和人民群眾溫暖過冬奠定良好基礎(chǔ)。

5、秦皇島港動(dòng)力煤價(jià)高位跳水

近期，中煤、國(guó)家能源、晉能控股、伊泰集團(tuán)等多家煤企，根據(jù)近期“點(diǎn)對(duì)點(diǎn)”煤炭保供運(yùn)輸?shù)牟渴鸢才牛蛉A能營(yíng)口、浙能富興等電廠供應(yīng)低價(jià)保供優(yōu)質(zhì)動(dòng)力煤，價(jià)格在1200元/噸左右，目前已陸續(xù)靠泊裝船作業(yè)。煤炭市場(chǎng)供應(yīng)量大幅增加，港口現(xiàn)煤價(jià)格及海運(yùn)價(jià)格雙雙下降，市場(chǎng)理性回歸態(tài)勢(shì)明顯。一位黑色期貨分析師透露，秦皇島港動(dòng)力煤價(jià)格從高位起跳，自20日起出現(xiàn)持續(xù)回落，目前5500大卡動(dòng)力煤價(jià)格已經(jīng)降至2000元/噸以下。

6、山西焦煤坑口價(jià)1000元/噸保供遼寧

山西焦煤積極響應(yīng)號(hào)召，為保遼寧人民溫暖過冬，所屬山煤國(guó)際銷售分公司與遼寧省沈陽(yáng)市供煤保障工作專班委托的發(fā)電企業(yè)簽訂了保供合同9萬(wàn)噸（2船），熱值5500大卡，坑口價(jià)1000元/噸。目前，買方正在對(duì)接船運(yùn)公司，辦理貨款支付后，派船到秦皇島港裝運(yùn)。

7、量升價(jià)降，山西煤炭每噸降價(jià)超百元

當(dāng)前，山西的煤炭企業(yè)正在全力生產(chǎn)，煤炭產(chǎn)量也穩(wěn)步上升。隨著煤炭供給加大，市場(chǎng)價(jià)格的下降態(tài)勢(shì)也逐漸開始顯現(xiàn)。近期，在大同、鄂爾多斯等地，都在主動(dòng)下調(diào)坑口煤炭銷售價(jià)格，下調(diào)幅度都超過100元每噸。山西大同一家大型煤炭生產(chǎn)企業(yè)負(fù)責(zé)人表示，今年四季度，他們集團(tuán)要保證給廣西、江蘇、吉林、安徽、上海、浙江等6個(gè)?。▍^(qū)、市）供應(yīng)2030萬(wàn)噸煤炭，同時(shí)還要給東北地區(qū)供應(yīng)部分保暖電煤。

8、寶鋼股份：中國(guó)鋼鐵產(chǎn)能擴(kuò)張已見頂

寶鋼股份目前擁有上海寶山、武漢青山、湛江東山、南京梅山等主要制造基地，是全球碳鋼品種最為齊全的鋼鐵企業(yè)之一。寶鋼股份分析稱，中國(guó)鋼鐵產(chǎn)能擴(kuò)張已見頂。不僅要確保2030年達(dá)峰時(shí)間底線，還要控制達(dá)峰的高度，作為高碳排放的鋼鐵行業(yè)，必須盡早統(tǒng)籌安排，預(yù)計(jì)未來(lái)產(chǎn)能、產(chǎn)量雙控將是常態(tài)。在存量競(jìng)爭(zhēng)的背景下，寶鋼股份認(rèn)為，并購(gòu)整合將是擴(kuò)大市場(chǎng)份額的唯一途徑。

9、華菱鋼鐵：公司自8月起不再披露月度生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)快報(bào)

華菱鋼鐵10月30日在投資者互動(dòng)平臺(tái)表示，在鋼鐵行業(yè)實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和及推動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展的背景下，鋼鐵企業(yè)根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)節(jié)生產(chǎn)節(jié)奏和產(chǎn)量的空間較大，產(chǎn)銷量數(shù)據(jù)成為商業(yè)敏感信息，為維護(hù)上市公司和投資者利益，公司自8月起不再披露月度生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)快報(bào)，與鋼鐵行業(yè)其他上市公司保持一致。

10、華菱鋼鐵：公司鐵礦石庫(kù)存周期（含在港）為25天左右

華菱鋼鐵10月30日在投資者互動(dòng)平臺(tái)表示，公司鐵礦石以長(zhǎng)協(xié)礦為主，定價(jià)以普氏指數(shù)月均價(jià)格為基礎(chǔ)，波動(dòng)幅度小于鐵礦石日均價(jià)格變動(dòng)；公司鐵礦石庫(kù)存周期（含在港）為25天左右，雖然鐵礦石價(jià)格自 2021年8月初開始快速下跌，但鐵礦石成本下降將一定程度滯后反映在公司財(cái)務(wù)報(bào)表。

11、美國(guó)與歐盟就鋼鋁關(guān)稅達(dá)成協(xié)議

美國(guó)白宮周六宣布，已與歐盟就鋼鋁關(guān)稅達(dá)成協(xié)議，雙方源自政府時(shí)期的鋼鋁關(guān)稅爭(zhēng)端將告一段落。美國(guó)方面表示，“232條款”關(guān)稅不會(huì)完全取消，但將允許部分來(lái)自歐洲的鋼鐵和鋁產(chǎn)品進(jìn)入美國(guó)而無(wú)需繳納關(guān)稅。2018年6月1日，美國(guó)開始對(duì)從歐盟等經(jīng)濟(jì)體進(jìn)口的鋼鋁產(chǎn)品加征關(guān)稅；歐盟同月22日起實(shí)施反制措施，對(duì)自美國(guó)進(jìn)口的部分產(chǎn)品加征關(guān)稅，原計(jì)劃從2021年6月起采取進(jìn)一步的反制措施。

12、智利9月銅產(chǎn)量創(chuàng)2月以來(lái)最差月度紀(jì)錄

受工人頻繁罷工和礦石品位下降的影響，智利9月份銅產(chǎn)量創(chuàng)下2月以來(lái)最差月度紀(jì)錄。智利國(guó)家統(tǒng)計(jì)局（INE）周五公布的數(shù)據(jù)顯示，該國(guó)9月份銅產(chǎn)量為451128噸，同比下降6.9%，比8月份下降3.4%。

市場(chǎng)分析

熱軋：今全國(guó)熱卷漲跌穩(wěn)均有，幅度10-130，期卷持紅震蕩，小幅提振現(xiàn)貨市場(chǎng)心態(tài)，商戶挺價(jià)意愿漸濃，低位資源陸續(xù)高靠，然下游客戶仍按需采購(gòu)為主，多持觀望態(tài)度，部分商戶穩(wěn)價(jià)出貨，整體交投平平

冷軋：今全國(guó)冷軋穩(wěn)漲跌互現(xiàn)，幅度20-200，市場(chǎng)報(bào)價(jià)比較混亂，期價(jià)走勢(shì)反復(fù)，因悲觀情緒難去，導(dǎo)致商戶在成本和出貨之間的判定難統(tǒng)一，整體出貨在低位資源上抬的情況下，表現(xiàn)不佳，總體仍以議價(jià)出貨為主。

鍍鋅：今全國(guó)涂鍍市場(chǎng)穩(wěn)漲跌均現(xiàn)，幅度10-50元，貿(mào)易商操上多以補(bǔ)跌或小落出貨，詢盤電話有增但實(shí)單表現(xiàn)一般，鋼廠心態(tài)堅(jiān)挺且有回漲態(tài)勢(shì)。

無(wú)縫管：山東及江蘇兩地管坯市場(chǎng)價(jià)格下跌50-80元/噸。國(guó)內(nèi)部分主流無(wú)縫管廠下調(diào)出廠價(jià)格50-100元/噸，由于下游需求仍然不佳，貿(mào)易企業(yè)訂貨積極性偏弱，管廠目前庫(kù)存有所承壓。今日黑色系價(jià)格繼續(xù)下挫，市場(chǎng)看空情緒加深，商家降庫(kù)意愿強(qiáng)烈，但由于成交較差，庫(kù)存下降并不明顯。綜上所述，預(yù)計(jì)無(wú)縫管價(jià)格仍有一定下跌空間。

焊管：近兩日期貨市場(chǎng)價(jià)格大幅回落，主流管廠出廠價(jià)格連續(xù)下調(diào)，國(guó)內(nèi)焊管市場(chǎng)價(jià)格回落幅度擴(kuò)大。管廠挺價(jià)仍較為積極。今日五大品種庫(kù)存產(chǎn)量及庫(kù)存均有減少，淡季效應(yīng)緩緩發(fā)酵，管材市場(chǎng)需求減少預(yù)期進(jìn)一步加劇，市場(chǎng)情緒偏悲觀。原料方面，今日唐山帶鋼價(jià)格跌幅放緩，成交轉(zhuǎn)好。綜合來(lái)看，國(guó)內(nèi)焊管價(jià)格或有止跌企穩(wěn)可能。